Текущие графики криптовалют и другие глобальные рыночные данные

Показатель доминирования биткоина (BTC) важен по нескольким причинам:

• Индикатор направления движения рынка: доминирование биткоина можно использовать для понимания настроения рынка. Когда доминирование BTC высокое, как правило, это означает, что инвесторы более уверены в биткоине по сравнению с другими криптовалютами. Это может происходить в периоды неопределённости или волатильности на рынке, когда инвесторы могут рассматривать биткоин как более "безопасное" вложение из-за его величины и устоявшейся репутации. И наоборот, когда доминирование BTC невелико, это может означать, что инвесторы более охотно идут на риск в отношении других, потенциально более высокодоходных криптовалют.

• Диверсификация активов: Для инвесторов понимание доминирования биткоина может помочь в принятии решений о диверсификации своего портфеля. Если доминирование биткоина велико, они могут рассмотреть возможность диверсификации в другие криптовалюты, чтобы снизить риск. Если доминирование биткоина будет низким, то они могут рассматривать это как возможность инвестировать в биткоин.

• Индикатор зрелости рынка: Биткойн был первой криптовалютой и долгое время полностью доминировал на рынке. Однако по мере взросления криптовалютного рынка появилось множество других криптоактивов с уникальными характеристиками и сценариями использования. Поэтому снижение доминирования биткоина со временем можно рассматривать как признак того, что рынок криптовалют становится более зрелым и разнообразным.

• Торговая стратегия: Трейдеры часто смотрят на доминирование биткоина, чтобы решить, куда вкладывать деньги — в Bitcoin или альткоины (все остальные криптовалюты). Когда доминирование биткоина усиливается, трейдеры могут перевести свои активы в биткоин, ожидая, что он превзойдёт альткоины. И наоборот, если доминирование биткоина снижается, трейдеры могут перевести свои активы в альткоины, ожидая, что они обеспечат более высокую доходность.

Однако стоит отметить, что хотя доминирование биткоина и может дать некоторые инсайты, оно никогда не даст полной картины по здоровью рынка и не позволит единолично определять инвестиционную стратегию. На криптовалютный рынок влияет множество сложных факторов, и доминирование биткоина отражает лишь часть общей картины.

Индекс складывается из несколько ключевых компонентов, предоставляя ценную информацию о настроениях на рынке:

1.Ценовой момент: Он анализирует ценовые показатели 10 крупнейших по рыночной капитализации криптовалют (за исключением стейблкоинов), включая BTC, ETH, XRP, BNB и DOGE, чтобы уловить тенденции по более широкому спектру активов.

2.Волатильность: Индекс включает в себя индексы Volmex Implied Volatility Indices, BVIV и EVIV, которые представляют собой перспективные показатели ожидаемой среднегодовой волатильности за 30 дней для BTC и ETH.

3.Рынок деривативов: Индекс использует данные Glassnode Options Open Interest Put/Call Ratio по опционным контрактам на Bitcoin и Ethereum для оценки настроений инвесторов на умеренном временном интервале. Более высокое соотношение путов к коллам указывает на страх, что говорит о "медвежьих" ожиданиях.

4.Состав рынка: Относительная совокупная стоимость BTC на рынке служит важнейшим индикатором настроения рынка. Для этого используется коэффициент предложения стейблкоинов (SSR), измеряющий соотношение между рыночной капитализацией биткоина и общей рыночной капитализацией основных стейблкоинов.

5.Собственные данные CMC: Индекс анализирует данные поиска по социальным трендам, ключевым словам и метрики вовлечённости пользователей, чтобы оценить настроения на рынке, интерес частных инвесторов и возникающие тенденции. Эта информация позволяет определить монеты и проекты, вызывающие наибольший интерес, а также темы, определяющие настроение рынка.

Открытый интерес (Open interest, OI) - это общая стоимость неисполненных деривативных контрактов на криптовалюты, по которым ещё не произведен расчёт. Эти производные контракты могут включать бессрочные контракты, фьючерсные контракты, опционные контракты или другие виды финансовых инструментов, чья стоимость зависит от цены базовой криптовалюты, такой как Bitcoin или Ethereum.

Открытый интерес — это ключевая метрика, используемая трейдерами, аналитиками и инвесторами для оценки настроения рынка, а также для определения ликвидности и общего интереса к криптовалютным деривативам. Важно понимать, что открытый интерес - это не то же самое, что объём торгов. Объём торгов представляет собой общее количество контрактов, торгуемых в течение определённого периода, в то время как открытый интерес — это общее количество контрактов, которые всё ещё активны и не были компенсированы противоположной сделкой.

Взаимосвязь между открытым интересом и динамикой цен может дать представление о рыночных трендах. Например, если открытый интерес растёт вместе с ростом цен, это может свидетельствовать о притоке новых денег на рынок и бычьих настроениях. И наоборот, если открытый интерес снижается при падении цен, то это может говорить о том, что трейдеры сворачивают свои позиции, что, возможно, свидетельствует о медвежьих настроениях.

Трейдеры также обращают внимание на изменения открытого интереса, так как значительный рост или уменьшение может сигнализировать о потенциальных сдвигах в настроении рынка и возможности повышения волатильности.

В целом открытый интерес является важным фактором для понимания рынка деривативов и может дать ценные сведения для трейдеров и аналитиков в криптопространстве.